二级市场上，芯片、5G等主题投资自去年9月中下旬开始升温，期间经历几起几落，再到近期的集中爆发，涌现出一批诸如圣邦股份(128.40 +2.47%,诊股)、北方华创(52.28 +3.36%,诊股)、紫光国芯(57.47 +0.47%,诊股)等慢牛股。背后投资逻辑除了偶然事件因素，更多是来自行业基本面积极变化的逐步验证。[淘股吧]
那么，在全球科技浪潮、我国产业升级以进口替代为路径大背景下，市场的中长期投资机会该如何挖掘？
我国的进口替代经历了改革开放初期（完成了初级产业的进口替代）、加入WTO（以工业领域为重点进行进口替代）和当前新阶段（以生物制药、汽车、新材料技术密集型行业为目标）。
麟龙公司表示，国家对科技安全和核心技术的重视将会提升到前所未有的高度，也必将会倒逼中国加大研发投入，加速国产替代，在芯片、软件、半导体、军工等高端科技制造领域势奋起直追。重点关注三行业。一是计算机行业：中国芯各领域核心技术持续突破，夯实产业生态基础。重点关注最为核心的芯片领域，同时建议关注自主可控总集成方案商。二是军工行业：国产自主可控芯片重要突破口，军工芯片将迎快速发展。基于国内现状，短期看好已进入军方供应体系公司和细分空间大、技术积累深厚的子行业，如航空航天芯片等。中长期建议关注FPGA芯片和技术积累量变到质变、能在多个领域实现自主可控的高科技公司。三是电子行业：半导体为大国崛起之旗舰，长风破浪会有时。
麟龙公司表示，工业智能化“奇点”到来，关注领先机器人(19.57 -1.71%,诊股)企业。随着人口红利萎缩、工程师红利兴起，及制造业升级内在需求驱动，我国工业智能化步入增长快车道。2017年我国机器人销量同比增26%，显著快于全球增速；产量大增81%。近期国家推出《工业互联网+先进制造业指导意见》，机器人企业掌握工厂数据，将成为工业互联网有效入口，增长有望提速。建议关注核心零部件领域、系统集成领域、锂电设备领域、3C自动化设备领域等。