昨日核心重点是写了华为芯片的思考，而这里受益的关键今日整体走的了复杂的震荡，但是交易不是短期的是长期思考，而且要等待最后的预期公布才有可能进一步的爆发，所以交易如果不是提前思考，你可能很容易受短期的波动影响，比如说昨日的华为P70因小作文的大跌，今日整体受益的反走了大反包的路线，所以要有自己的行业认识能力才能在这样的思考里找到突破口和未来的的爆发性。而今日整体就是要写一下CPO今日小作影响，而后期的发展价值的思考！[淘股吧]

一、小作文害死人：

1、风格漂移资金回流赛道股，季度末了，公募基金要披露季报了，之前风格漂移的资金开始回流新能源。（宁德时代大涨3%，锂电与固态大涨，而这个概率还是有的。）



2、CPO用量下降（如图看到肯定是假的影响。）



3、华为CPO新专利公布，可降低成本、增加功能、减小占用体积（图2，而这个是真的。）

二、CPO小作文思考与价值性：

1、以上小作文1个是假的2个是真的，但是其中就算是真的，华为出来了更好的CPO，但这里整体的供应量是不变的，因为需求随着人工智能需求放大，而算力放大，整体的服务器就要求越来越多，而CP0就是越来越。所以需求量不会下降，这个才是核心本质。

2、区别性：中际旭创、天孚通信等，这些当下主要供应就是英伟达，而不是华为，而且英伟达更不可能用华为的CP0,因为他们本身就是对手方式。所以今日这个下杀只是情绪影响，所以本质并没有大的变化。

3、价值性：虽然说国外的可能不会华为的，但是如果华为有了这个新事物之后，如果全面商业运用了，那国内可能会用，那这个还是有影响。但是总量不变的情况下，而且还在增长，对于华为供应商就有更大的利好，而这个就是为什么有一些大跌，有一些大涨。而稍后我们会写如些是华为的供应商。同时有一些CPO里的配件有稀缺性的反而可能因此而爆发。

三、华为供应商：

1、科瑞技术：涨停+华为光模块+低空经济
公司主要为华为提供光通讯模组相关合或测试设备，以及用于其生产设备上的精密零部件，包括夹治具与模具等。

2、富信科技：涨停+华为光模块+5G
公司光模块TEC子公司富信热电，远致星火（华为投资公司）持有18%股权，公司应用于400G、800G高速光模块的MicroTEC产品已切入华为。

3、云南锗业：华为光模块+主板低市值+固态电池
云南锗业子公司获华为哈勃投资入股，子公司的化合物半导体产品为砷化家晶片、磷化锢晶片，磷化锢晶片主要用于生产光模块中的激光器。

4、华丰科技：华为光模块+小流通市值+低空经济+铜缆
在售光通讯连接器等封装系列光模块，自研5G数据中心用高速背板连接器打破国外垄断56Gbps产品进入华为供应链并成为国内两大主供之一。

5、腾景科技：华为光模块+光刻机
公司主营光模块、光纤激光的光学零部件，华为是公司第一大客户，公司为华为光模块供应关键元件。

四、下一个6倍剑桥科技为什么可能是它：供不应求，才是牛股的温床！




1、驱动1：今全球缺货:MT插芯主要应用于MPO连接器，后者可以用于适配高速率100G/200G/400G/800G光模块与服务器、交换机的连订4接。福可喜玛总经理玄总表示，目前，MT插芯特别是多模12芯MT插芯，甚至出现了全市场缺货的现象。这主要是由于2024年后单模MT插芯的需求显著增长，但行业整体产能却相对较低。

2、驱动2：公司光模块MT插片月产销从2023年10月600万片扩张到每月1200万片，月产销量从全球第三变为全球第一。22年才200万只，也就是今年增长了10倍。



3、MT插芯格局？

在22年前，住友，conec, FSG(福可喜玛)，三家市占率大概70%左右，国内公司大概在60%；因为公司扩产他们保守原因，很可能我们产能已经远远超过他们了。成了全球第一。

4、MT插芯门槛与竞争情况？

MT插芯目前市场有2，4，12，24和48芯5种，芯越多，传输速度越高效。上了24芯以后，技术门槛和产能扩充门槛相对较高，产能扩充难是因为设备依赖进口。同时产品稳定性的提升也需要时间的积累，比如公司48芯超短超薄插芯目前全球第一。但是公司还在追求60芯的突破。

5、订单和价格：

因为光模块和其他高速传输线缆原因，订单非常多，部分批号也缺货。公司在持续扩产和加班。具体价格看型号，公司也会视市场情况考虑涨价。

6、供不应求，一向是牛股的温床。

核心主线赛道的供不应求，就是天然的牛股诞生地，我们几乎找不出任何核心赛道上生产供不应求产品公司非牛股的存在。进一步的说，伴随产能扩张、价格上涨，牛股的概率更是无限趋近于100%。CPO全部是牛股，无一例外，但他们价格是下降趋势。AI赛道上出现MT插芯这样的细分领域，并且是全球龙头，如果我们不珍惜，那就暴殄天物了。最关键的是他还有唯一性与垄断性的特点，全球产能第一，看看剑桥、看看特特科技9倍。而且不管是你华为，还中际，多离不了开他的供应！所以CPO增长最确定的受益。

7、估值思考：（这里就不对外了，名字我们的去掉了，就是不想让一些白嫖的人还在哪里叫，而部份整体留给铁粉，而估值思考留给圈子。点赞+转发+留言：我想看下一个CPO里5板剑桥科技！）（以上只是个人复盘思考，不做推荐，只适合学逻辑！）

本文只是个人交易复盘总结思考，投资有风险，交易需谨慎！计划永远没有变化快，一切要结合盘面而动，文章内容属于个人思与记录，作为记录本人对市场的理解，仅作个人分享记录，不构成任何投资建议，仅供参考，据此买卖，盈亏自负!

(挖掘与整理资料不易，你的：点赞+转发+留言，是我们努力的动力，谢谢！）

总盘情况：今日大盘整体是算是探底回升，没有出现下破，但是整体也是非常复杂的分岐中，而这样的分岐还要先观察，当下盘面也比较难做，所以风控第一。除非能突破10日均线的压力才能迎来动力，还要放量。因为今日整体是缩量到9560亿，而北向还是流入47亿的情况下，最后是2448家下跌，上涨2468家，下午虽然 拉回，但是结构非常难搞，中间很多是快速下杀，波动性比较大。能做的就是控制，等待突破确认之后再加仓也不迟！从时间周期来看，25号的转折当下还是判断是低点，看多到4月4日，但还要等突破性的确认，也就是3518与3576的区间突破是关键。只要风控做好，调整不是坏事，因为有更好的上涨！

情绪面:今日情绪整体开始修复，涨停上升到63家，跌停21家，封板率71%，而连板高度5板，而总数15家。后期的重点可以持续观察未来的推动性。

板块上：今日情绪虽然有好转，但是整体的板块是分散化，而且整体的核心主线反而是持续分岐，所以当下是有轮动性的可能。但当下整体还是政策刺激为中心。而当下的核心主线：低空经济，而强势板块：锂电池+地产产业。而助攻：核污染+汽车+芯片等。

低空经济：今日龙头又换成了安邦护卫6天3板，另外光洋今日也爆发，最关键还是看中军龙头万丰再一次创下新高了，这个才是核心关键，而这个的推动性值得大家持续关注。而明日出监管之后的是否进一步的推动才是关键。

锂电池：龙头是科森科技2连板，而当下个板块可能要关注，整体防守板块，虽然持续性比较低，但是位置低，不排除走一波，而且当下借着固态电池是可能爆发一次的。整体还是以炒新不炒旧的思考更适合，老的反而不敢轻意动手。

地产产业：龙头是爱丽家居+亚振家居，当下最有面积的推动，而且从小变成大，当下不断有利好和刺激消息的震荡，不排除能走出一波，而且以明显有放大的趋势，今日有8家涨停，可以进一步的观察。而且龙头是1字加速3板。

成功没有捷径，唯有自律和坚持！祝一起在拼博路上的你，越努力越幸运！

今日看点：

1、北向资金今日净买入47.25亿元。招商银行、贵州茅台、美的集团分别获净买入5.46亿元、4.67亿元、3.85亿元。立讯精密净卖出额居首，金额为2.43亿元。

2、中国信通院：2024年2月，国内市场手机出货量1425.7万部，同比下降32.9%，其中，5G手机1253.2万部，同比下降29.2%。（而这个才是手机为什么最近没有爆发的关键，整体是这个影响了整体行业的爆发性。）

3、工信部：聚焦生物制造、人工智能等领域 引导金融资本、社会资本、产业资本接续投入。信部：加快发展新质生产力 前瞻布局人工智能、量子科技等未来产（利好持续。整体重点就是看科技为中心，人工智能，量子通信。）

4、商务部：正在抓紧研究细化举措 逐步提高新能源汽车、节能型汽车销售占比，推动家电换“智”，促进家电消费向智能化、绿色化、低碳化方向发展；推动家装厨卫“焕新”，支持更多存量房、二手房实施旧房装修和局部改造。（家居的爆发，这里有很大的关系，消费的刺激也是当下的关键。）

跟踪商品题材：



一、生猪15.4（1.25%,生猪成本16。）

二、电池碳酸锂11.0万（-1.79%，下破20万，但是整体并不乐观。）
三、R125:44000(0%,最高5.5万)

先赞后看，月入百万！谢谢大家支持