中国重汽：①2月重卡行业预计销量超过11万辆，同比大幅增长约200%，行业景气度持续位于高位；②广发[gubar]证券[/gubar]张乐认为中国重汽还有自身的强α逻辑，市占率已从2015年仅7.5%提升至2020年四季度的19.7%，并将持续提升，给予21年18倍PE，上调目标价至63.2元（目前43.1元）；③公司市占率提升的背后，是十多年来一直重视关键技术自主可控，吸收国外技术以及自主研发的天然气发动机、AMT变速箱都有较强竞争力，带来持续的竞争优势；④风险提示：宏观经济不及预期；重卡行业景气度不及预期。