今日爆发最强的是先进封装板块，而这个板块我在6月19号重点写过，当时我们的判断之个下半年一定会爆发，爆发的逻辑这个可以查看原因，而且之后我还去调研了其中一家公司同兴达，而且是野蛮调研法，而且这个调研实际效果会更好，而今日总算全面爆发，总算没有让我们失望，等待刚好一个月时间，但当下行情结构太差，所以连续预期比较低，所以做好T可能才是王道，更应该控制好仓位结构！[淘股吧]


昨日我重点写了电子烟，如果上周没有跟上布局的，我建议不要去追，整体的空间性不大，因为调整可能你承受不了起，但是未来我认为还会持续爆发，而今日我准备进一步的去写，因为这里有几个问题，可能很多没有想明白的。1、数据会不会有假？2、为什么突然他增长这么快？3、电子烟未来的潜力怎么样？以上这些才是对逻辑和估值的关键作用！（21号直播预约走起：也可以留言你想听的内容，如果从散户成为机构！如何做？）


一、为什么突然他增长这么快？

1、天时地利人和决定了他的爆发性：

天时：是斯科尔刚好6月拿下了欧州的TPD的认证，而这个认证正常要3到6个月时间才能拿到。

人和：定价合理，最关键的是口感好是他成功最为关键，而且质量严控，合规性非常这明确！

地利：一次性电子烟最大巨头Elf Bar在英国尼古丁超标，造成本面下架，给他最大的机会，爱奇迹Elf Bar原来是市场最大的一家，去年整体营收在200亿。去年下半年到今年出了两个大事。第一个是美国对它进行商标的侵权之术，第二个是 英国查出它尼古丁超标，两大市场都有下架。同时LOSTVAPE-款产品 爆量，做到了单品全美第一，1个月出货量有600-800万只，每一只挣 13元人民币，但现在有点下滑。原因是其他的品牌都在从这里分蛋糕。

突如其来的“注油量超标”风波，导致其一次性产品ELFBAR在共占有英国近7成连锁超市份额的多个渠道被下架。而在此之前，其面向英国市场的 ELFBAR 600每周销量高达250万支，占整个一次性电子烟品类销量三分之二，损失不可谓不大。（他的损失就是他的机会性。）


二、数据会不会有假？

通过上面的情况就能明白，为什么他能从第7，上升到第4名在4月初的时候排除，而且现在可能以排到了第二或第一了，所以他月出货1000万到2000万只是真实性的，整体的月销3亿是可预期性的，年也就是在30到40亿左右，而第一名之前能做到200亿。所以按当下这个市场他吃到20%的蛋糕是合理性的推测。根据SKE官网介绍，SKE当前有5000+员工，每月出货量2000万+，销往50+国家。

从两个思考：第一招聘员工达到5000人。第二、从对手情况、第三、从海关数据。证实这个事物的发展性，所以我认为整体是真实有效的数据，而之个答案将在8月26号得到答案，而此之前更是混水方能更好摸鱼！

三、电子烟未来的潜力怎么样？

1、当下市场：美国40%市场，欧美30%，中东是未来重要的市场。第三大东南亚，第4大是俄罗斯。第五是非洲。未来2到3年以20到30%的增长。当一个行业以20%增长的时候，就会出现旱的旱死，涝的涝死。（电话调研得到的数据）

2、国内的市场份额在全球电子烟份额中 并非必不可少，既是国内是全球最大的潜在市场，但电子烟在美国的渗造 率已达到57%,英国渗透率也达到40%以上 并且印尼增长也同样可观。

因此海外市场仍在增长，空间相当广阔，所以我们目前主打的就是衢卜市 场。国内市场环境对公司业务影响不大，并且国内监管也在逐步放松，也 能为公司贡献额外业务。

3、目前的消息有：1）通过内部的消息，主管本行业的领导张建民已完成，即将退居二线，电子烟行业不会造到彻底扼杀。⑵电于烟 口味会逐步放开。⑶所有国内电子烟产品都需要送到郑州院作评析，通 过后才会颁发SKU,有消息会把郑州院做成,但时间不确定。所以基于国内目前电子烟行业已经处于谷底，现在预测只会是放松增长的趋势， 中烟内部也在讨论，并不希望把行业彻底扼杀。


4、未来成长空间：短期实现100-200亿元销售额更为现实。许多资深电子烟从业者给出了分析，随着行业管制日趋严格，进入门槛提高，真正能参与竞争的企业 将越来越少且集中度越来越高。业内预计5年内将出现5-10家年销售额 超过200亿元的龙头企业。爱奇迹已达到200亿销售额。


5、一次性的爆发：一次性产品新增占比超 80%，柚子和 BAT 均有推新。比利时公布的白名单显示，3 月欧洲新增电子烟产品共 319 个。其中，一次性产品共新增 7 家公司和 27 个品牌，包括柚子（YOOZ）、Blu Bar（BAT）和暴雪（ICE）等知名品牌。






6、电子烟戒烟效率高，成人市场替换空间大。自 2006 年以来，除 2019 年，英国每年至少有 30%的烟民尝试戒烟，戒烟成功率从 2020 年前的 13%-19%攀升至 2021 年的 25%。同时，电子烟作为主要戒烟手段的占比自 2012 年起快速上升，在2021 年前三季度达到 30%。MHRA 表示，使用电子烟戒烟的成功率高达 62%。英国政府的目标是将吸烟人口（2021年为 661 万人）占比从当前的 13.3%下降至 5%或以下。假设 8.3%成功戒烟的人群中有30%选择使用电子烟，电子烟替代卷烟的市场空间约为 120 万人次。

综上所述，我认为本次的爆发不会马上就结束，而且随着业绩的预期推测，会有更多的进来关注，所以调整是机会，而不是风险！而且电子烟这个行情不是慢性行情，一个是风暴一样的男子，只要不是政策打压，整体：成瘾+快销，就是一个字快，所以他在资本市场也将会形成一阵大风，特别是在人工智能调整的情况下，他这个弃虚向实，有业绩，又有成长性更会大爆发！我认为之个是一次戴维斯双击最好的案例！（最好结合昨日文章！）

本文只是个人交易总结思考，投资有风险，交易需谨慎！计划永远没有变化快，一切跟随盘面而动，文竟内容属于个人思路与记录，作为记录本人对市场的理解，仅作个人分享记录，不构成任何投资建议，仅供参考，据此买卖，盈亏自负!)

(资料和整理资料实数不易，你的点赞+转发点评+推油打赏，是我们努力的动力，谢谢！）

总盘情况：今日大盘再一次高开弱势震荡调整，而且以连续3个交易日调整，如果明日不能反弹，整体未来的空间就更受限了，所以当下的结构真的是难搞，最关键的是交易量下降到了7771亿，而且是北向资金参与的情况下，而北向也是进一步的流出了87亿，这样的结构是让他玩的吗？虽然还有2491家上涨，下跌2318之用，整体是对半的，但对半我认为也难持续，所以一定是快速切换性的行情结构，这样的结构要注意，特别是当多头周期破位和时间到点的时候，请记得休息！

情绪面：情绪下降到更低点，涨停下降到21家，封板率45%，跌停2家，而高度只有3板，而连板也只有3家。


板块上：当下就是行情就是电风扇行情结束，整体轮换过是当下最大的难点，所以适合打板，只适合做趋势或是低吸性更高的概率。而今日强势板块：汽车产业+先进封装，而助攻是：变压器+零售。而这里的零售我认为后期也要注意，主要思考就是可能放期可能发消费券这个逻辑。因为修复慢的最大的利好。

汽车产业：龙头江铃汽车2连板，而他这个带动了整体的爆发，而这里还有一个关键就是他也是消费，这一点和零售是相同的，可能进一步的发相关的消费券最大的爆发性。但这个我认为也是短时间的爆发，所以更在意的是他的自动驾驶才是未来技术上的爆发性是长期的，更看好这一块。

先进封装：龙头是晶方科技1板，这个是我今日为唯一打板的，就是考虑到早盘他最强，概率最大，而之前我们第一重点讲封装就是6月，当时重点是以AMD的思考，之后写过几次。而今日总算迎来了机会。后期还是持续乐观看好，特别是美对我们的限制更会让他有更大的爆发，这个后期有时间再写思路。
一、打板持仓标的：

无。

二、今日打板：

无。

三、明日打板标的：

还是锁定在3板，整体情绪下降，接力难做！

成功没有捷径，唯有自律和坚持！祝一起在拼博路上的你，越努力越幸运！

今日看点：

1、先进封装：封测景气度反转，台积电为了满足思科、英伟达，正在积极扩展CoWoS产能。

2、数据显示，北向资金全天单边净卖出87.65亿元，创年内净卖出额次高；其中沪股通净卖出46.51亿元，深股通净卖出41.15亿元。

跟踪商品题材：


一、镁（20900，0.0%）（等8到9月的时间）

二、鸭苗（4元。）

三、电池碳酸锂30万（0%，突破30万，但是整体并不乐观。）

打板持仓：无。

中线持仓：益客、易华、科创50ETF、ST康美、小同等。

今日打板：无。

今日低吸：无。

明日量化打板：无（持续冰点，建议小试错。）

大盘点评：

今日再一次高开下破，虽然没有下破趋势分界点，但是之样走的方式整体又是缩量的，就很难做了，能做的只能是等待了，而且又一次的反弹之后出现了3天的调整，而之前的也是3天调整之后再一次向上，所以重点看明日是否能进一步的反弹，重点看3844与3871的区间的突破，整体当下还是看多到7月27号不变，但如果下破了3800只能果断选择出局，因为风险性就大幅上升，这一点非常重要。

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