2021年：时间过半 发帖点个卯
展开
页
页
反馈
订阅
粉丝
被赞
被加油
相关文章
创作者筛选
已为您筛选包含的作者
QQ登录
淘股吧登录
或 快速登录/注册淘股吧账号
Copyright 2007-2024 © 福州淘股吧互联网股份有限公司 版权所有 taoguba.com.cn taoguba.net
闽ICP备09037174号-3 增值电信业务经营许可证：闽 B2-20090069 taoguba168@taoguba.com.cn 郑先生 闽公网安备 35010002000108号
1.极好的获利效应，有宽度；
2.强势品种和美元大规模贬值正相关，比特币，大宗商品等等；
3.和疫情反复正相关，海运是最显现行业，疫苗是次显现行业。
宽度足够，只要抓住一个机会，上半年就可轻松跑赢市场。
故比特币，大宗，美国房价，海运价格也均和这有直接关联
一句话，上半年大通胀的炒作逻辑
比特币成为衡量美元贬值幅度的最好工具
比特币本质不是币，而是品
其只是一种商品
透过这个商品
验证美元大放水的幅度
未来的市场还会和美元放水情况直接关联
属于这条线索的公司
表现很强
但从5月至今
中国多个相关部门的动作看
美元这种大放水的持续性存疑
6月以来美元的贬值突然收敛
大致上
这条线最好的时光已过
不要线性衡量公司业绩
国内的疫苗注射已破10亿关口
可以直接下注的康希诺A股已经接近700元
虽然网络上各种口水论疫苗
但没有啥意义
原创，方便，可控，大面积生产
注定了国产疫苗的价值
如果热衷于口水
而错过了康希诺等公司
自己反思吧
是相对不可控的
而从2019年开始的这波大涨
核心是内控
变量在国内
国内控制
国内主导
业绩来源于国内
上半年
这条线索也是很热闹
碳排放一条线，地方电力公司铁树开花
华为汽车系统线，小康牛牛牛
鸿蒙系统线，多家软件公司20cm板烧
大企业集团整合地方白酒，舍得和酒鬼涨到某私募举报的地步
这些热度的发掘跟踪都是此坛子的特长
就不多说
总之
上半年可操作性极强获利难度不大
正面的回顾到此
明天说说失意者联盟
春节前春风得意
春节后马失前蹄
很多公司的股价在春节后开始一路向南
大批投资者高呼难啊
简单罗列下失意者联盟
第二，出口商。美元狂放水，美元汇率单向贬值；疫情反复，海运价格大涨。成本端失控，出口商日子不好过。典型的公司：乐歌股份，梦百合。
第三，巨型网络公司，或是巨型网络平台型公司。最大的阿里，腾讯首当其冲。次一级的美团等也日子不好过。
第四，在美上市公司，某海外基金爆仓，直接打爆其持有的一批在美上市中国公司，现在仍未恢复元气。
第五，教育培训公司，试图喧宾夺主，结果被釜底抽薪，一蹶不振。不列名字。
第六，餐饮，主要是在港上市的餐饮公司，典型：海底捞，呷哺呷哺。
第七，电子烟，小众行业，无序扩张，稍有监管就现风险。不列名字。
还有一些不具行业特性，而是被过度炒作的公司，慢慢回归路
有一批这样的公司，也不一一列名了
如果不小心陷入到这批失意者陷阱中，2021年就不容易了
失意者各有各的状况
也就没有统一建议
唯一的建议就是不要在网络上宣泄
更不要极端到去举报
积极面对
各种自救
争取出坑
回顾是寻机找坑
理清思路
为下半年而战
下一阶段将是预判
本帖大概是半个月左右结束
简单预判
首先不预判指数
某家券商前期曾高喊一嗓子
会师4000点
结果管理层暗示这不好吧
于是券商撤回了点位预判
市场是大的牛市环境
上涨是确定的
以现在的眼光
预判的指数位置可能都太小太低
属于灭人士气
故不要再谈
最后走到了该到的位置
回头一看
唉
当年眼光小了啊
故一句话
只谈公司
只研行业
不谈指数
很无聊的一个词
资本市场
不是体育赛场
搞啥赛道说
还是用严谨的经济学术语
行业
公司
产业链
上下游
以前的帖子说过
宏观分析师策略分析师的地位下降
行业分析师公司分析师的地位提升
这一趋势已越来越确认
好的行业分析师价值可观
而做研究的
不要在报告中用赛道这个词
这个词很俗气很低廉很花心
还是老老实实的把行业搞透
把公司搞懂
专业术语得出结论
重要的是结论
不是看写的出不出彩丢不丢新词
消费加替代
目前依然有效
核心是内控内消
这五个字消费加替代
不同的时候有不同的行业爆破度
是波浪性的推动
目前看
是要消费替代—-消灭对海外品牌的盲目崇拜（全面消除）
是要娱乐替代—-国产影视娱乐要全面上位
是要技术替代—-这个一直在进行还要再加把火
用这三个具体替代
寻找新的行业热度
寻找新的爆发公司
这几个月是体育大周期
欧洲杯
美洲杯
夏季奥运会
体育相关的消费是一个热点
中国的服装公司
能不能拿出像样的体育服饰
满足不同人群的需求
中国的体育用品公司
能不能搞出顶尖的体育用品
让各个单位放心购买
这就是替代
是广阔市场
一批服装公司，体育用品公司
不能老是依赖于代工
赚微薄的代工费
出口商，代工商这条路已是巨大困难
不可持续之路了
具体的体育公司：李宁，安踏等等
还有一批服装类公司
纳入观察
这是个例子
消费替代范围太广
是金库
核心是一些公司管理层的认知
指的是消费市场上
对海外品牌的替代
这很大一部分是体现在服装行业中
尤其是一些特定的服装细分领域
某些细分领域
国外出品牌
中国代工
然后海外品牌商赚大头
要改变这种局面
更多是要企业的管理层改变思维
也必须要改变一批设计师的思维
不能用西方的模版做中国服装
那就是自寻死路
在投资上的具体策略是
跟踪一批公司
淘沙见金
其实一批相关公司的走势是很强的
李宁安踏探路者九牧王等等
包括其他行业中细分领域的上市公司
如厨房用具的苏泊尔，家具沙发中的顾家家居等等
国内一批机构的视角其实还是很广很毒的
也抢占了筹码
未来是要更加拓展
不能一说投资就是万科平安格力兴业中信东财之类
那其实是为自己的偷懒找借口
国产影视娱乐全面上位
这个行业一直在跟踪
但行业的波动性巨大
决定了关注的时点很重要
大疫情之后
就是一个大浪淘沙的过程
能够活下来站得住队伍不垮的公司
有海底捞的机会
目前国内的影视娱乐最大的问题是演员
女演员热衷于整容
千女一面
表情僵硬
男演员偏于阴柔
面部过于细腻
不硬朗不阳刚
解决好了演员这个问题
国内的影视娱乐会更好
目前看
光线传媒芒果超媒是比较突出的
也是将一批纳入观察目标
下周再来
这个应是此轮长期上涨行情的核心
重中之重
已是也将是最大的牛股集中营
技术替代一直在进行
但2018年后
外部环境的巨大变化
使这一线索从幕后冲上前台
“科技创新对我国来说，不仅是发展问题，更是生存问题”
上面转引的一句话
已经说明一切
康希诺
中国生物[gubar]医药[/gubar]
已成为回报巨大的公司
复星医药因疫苗合作路径的选择成功
也突破了原来的市场定位
未来还有更多的技术替代
定下心来
全心研究
逐个突破
目前可以跟踪的公司
中芯国际，航发动力等等等等
这条线索的深度研究
需要参考多家研究机构的报告
最重要的是找到各类技术替代的“眼”
一突破则海阔天空
好比电动车电池的宁德时代，比亚迪
简单的说了三个替代
消费替代，娱乐替代和技术替代
背后的逻辑是
中国这个国家
单一语言
多层消费
拿下中国市场
也就等于拿下了世界
企业家的很多传统的思维
需要破除
把中国市场当成优先的核心市场
千方百计征服中国消费者的心
必有厚报
三个替代方面的贴就到此为止
1.白酒行业就是消费替代非常成功的代表性行业,目前的白酒趋势已类似于海外的酒庄，不同口味，不同年份，不同价格，不同人群。虽然已不再跟踪白酒行业，但还是要夸一夸这个行业的企业家群体和各个大股东群体。
2.最近又一批公司在美国市场上市，很多公司被美市场严重打脸，最近的一家就是每日优鲜。一家公司，核心市场在中国，消费者群体在中国，高管在中国，为何要千里迢迢万里昭昭到美国市场上市，费解。相关各方多多反思吧。
已说完
再简单说说外在的扰动因素
本帖本周也就收线了
疫情
基本观点
1.总量上，世界疫情的感染日增总量数据和印度正相关，印度的拐点就是世界的拐点。印度的感染日增人数已大概率拐点，故疫情的总体感染人数已经过了拐点。总量增加幅度下降趋势确立。
2.结构上，不同的地区会有不同的情况，疫苗接种情况较好的国家和地区，会基本控制住总量增加幅度。结构上差异巨大，经济恢复情况也各异。
3.从目前正在进行的欧洲杯，温网的上座率看，大的聚集活动已趋于正常化。
4.结论：依然要重视疫情，但已要做好后疫情时代的各种预案。不同行业的情况会有巨大差异。
这次疫情波及范围和冲击应是几十年一遇吧，一些行业也大概率是一次赚了几十年的钱，未来会回归常态。
对行业利润的分析，公司利润的分析不能线性化，一个巨大的利润爆发不代表会是常态。过度乐观的预期会长久失望。
美元
基本观点：
1.最大规模的美元放水基本结束
2.美元大放水对大宗，比特币，汇率，利率的最大冲击也基本结束
3.美元的购买力实实在在的下了大台阶，汇率并不能完全反映出这种情况（可以拿投机性最强的比特币来考察美元的现实）
4.美元资产已不是最佳配置目标,美国资本市场进入到类滞涨的阶段
做好后美元放水时代的各种预案，下半年的各种波动会和此相关性高
外在的更多是影响局部，不影响总体
国内的各方面腾挪余地更大
总体是世界范围的领先指标
资本市场机会依然多多
人民币资产应该继续被追捧
对待融资企业而言
融资的地点要实质性转变
看看在美国市场上市的中国公司的表现
就很清晰了
滴滴选择在美国上市，还是费解，见22楼的观点
看结果吧
和选择香港上市的美团对比对比
会很有趣的
到了2021年的6月30日
简单回顾一下这个组合
——
即2020年已关注，2021年继续维持关注的8家公司：
中国平安，格力电器，万科，特斯拉，美团，人民网，卓胜微和金山办公。（剔除贵州茅台和网易有道）
加上2021年新加的关注公司：
腾讯，香港交易所，农夫山泉
合计11家公司
若加上可能上市的蚂蚁集团
合计12家
——-
上面一段是去年发帖的原文
关注公司发帖后，均有过明显上涨，但春节后，出现差异。导致收益率巨大差别。
具体如下
1.A股上市公司：
中国平安（华夏幸福地雷，计提损失，依然存负面影响，弱。考验资产纠偏和整合能力，继续关注）
格力电器（提到的转型过程仍在进行，业绩增长不明朗。不再关注）
万科（地产，房住不炒。最终谁能剩者为王，要长时间观察。其更大的核心问题是销售面积和其他公司比较有差距，是依靠单价的大幅领先提升行业总体排名。这对公司的品牌运作能力有极高要求。不确定因素多。不再关注）
人民网（一般般，但仍作为重要目标，继续关注）
卓胜微（业绩持续符合预期，股价后复权已到达1600元一线，远超800-1000元目标。继续关注）
金山办公（业绩符合预期，但有股东抛售压力，管理层还是要静下心，强化产品能力。继续关注）
2.港股上市公司：
腾讯（天花板隐约出现，有些热点事件显示微信的交流会存在一些问题，投资过广，占比过大。不再关注）
香港交易所（竞争力决定未来，继续关注）
美团（快递小哥的成本问题，消费单总量和消费单价的天花板问题，不再关注）
农夫山泉（最近的营销事件，表面管理有些问题，会构成负面影响。竞争对手是新崛起的力量，冲击有多大，不明朗，不再关注）
特别说明，港股在今年一度相当火爆，大批资金南下，最后香港方面提高交易成本，降了温。
3.美股上市公司：
特斯拉（高速发展后，问题出现，汽车最核心的诉求还是安全。加上竞争对手开始增加，很难再一枝独秀。不再关注）
4.蚂蚁。退款停止上市，故不再关注。
再提示几点：
1.情绪的控制。某私募基金经理的举报，部分公司的股东的过度想象，说明情绪控制的重要。私募的任务是为特定客户赚钱，不适合通过各种媒体对非特定客户发表对具体公司的看法，更不适合情绪失控。任何公司都是高峰低谷，在低谷时，股价不如预期，相关公司股东多审视公司的问题，不适合过度联想，编故事，甚至指责其他公司或资管机构。
2.市场差异化。投资人打不赢的概率增加，要么认输，投到资管机构。要么进化，让操作风格锐利。
到此，本帖基本完成任务。再提示几点：1.情绪的控制。某私募基金经理的举报，部分公司的股东的过度想象，说明情绪控制的重要。私募的任务是为特定客户赚钱，不适合通过各种媒体对非特定客户发表对具体公司的看法，
[展开]今天七月一日
就此结束此帖
再整理一下未来会继续关注的公司：中国平安，人民网，卓胜微，金山办公，香港交易所。
淘汰了6家公司。
今后将不再关注在美上市的公司
对于依然执着于选择在美国上市的中国公司，只能说是和其八字不合，就祝这些公司好运了。
此外，建议关注的行业：服装，厨房用具，沙发，影视娱乐，技术替代（不限于半导体，要思维扩展）
行业中的具体公司，上面也提示过几家，可供参考
这些行业中的很多公司市值微小，不适合在坛子里说
就各位自己去选择吧
今天开盘媒体类公司集体跌，很搞笑
到底谁腿发软，不去深究
只说一句，看好你就抱抱他
一批公募基金还是很有实力的，视野广，眼光毒，下手狠
没有精力的投资者可以把钱投到公募基金公司中
去年的大兵团作战
有公募表现突出
今年上半年的小团队游击
也有适合此战法的公募出头
很多元
至于具体投法是看个体需求
对比公募基金
私募基金是良莠不齐的
有能力投私募的一定要记住
私募是对特定投资者
不能对不特定投资者发表具体意见
对一些过于热衷发表言论
甚至在多种媒体不断营销的私募公司和私募经理
要留神
避免因其违规导致个体损失
也友情提示一些私募公司和私募经理
如果压力太大
最好清盘
让各方都得到解脱
对中国资本市场保持乐观
N字型上涨节奏不会改变
长投短打都有机会
不过分焦虑
不要过分单押
把资本市场当成资产配置的手段
相信会有好的收获
到此
结束本帖
但周末发生的的事情再多说两句
滴滴事件
影响巨大
22楼和27楼已经谈过观点
滴滴事件就是补漏洞了
至于最终情况时间回答吧
各种互联网公司进入到规范发展的新阶段
预期彻底改变
提防过高估值的风险
中国的互联网公司
是发展在不确定的底层技术之上
抗风险能力不可高估
未来的核心是中国底层技术的横空出世
这在19楼也说了
不再多言
很难
很煎熬
但这已是华山一条路
登上了就柳暗花明
希望技术人员
心无旁骛
全力突破
不要看短期利益
突破后
就是先驱就是骨干
长期激励的果实必定到来
新路
要各种想象
相信底层突破
会孕育伟大的公司
会让各种产品运行在中国原创底层技术平台之上
功成之日
必是世界之巅
为中国技术加油
期待满天烟花的怒放
发帖只是理思路
至于顶不顶
不是啥重要的
也谢谢你的关注
呼叫股天乐
此帖已结束
请封掉此帖
谢了