1、存储芯片设备国产化稳步推进，国产相关刻蚀、光刻、薄膜沉积、测试类设备有望充分受益。重点推荐 $亚威股份(sz002559)$ ，超强预期差，布局存储器测试设备，供货全球存储芯片龙头SK海力士[淘股吧]

2、亚威股份于2021年2月投资苏州芯测电子有限公司，持有其25%的股权，苏州芯测布局高端半导体存储芯片测试设备业务。苏州芯测已完成对韩国GSI100%股权的收购，GSI公司成立于2014年，拥有技术难度较高的存储芯片测试机业务，并稳定供货于海力士、安靠等行业龙头

3、英伟达发布史上最强AI芯片H200，首款使用HBM3e内存！借助HBM3e，英伟达H200以每秒4.8TB的速度提供141GB的内存，与A100相比，容量几乎是其两倍，带宽增加了2.4倍，HBM3e成为H200的升级的重点。HBM3e供给高度紧张，SK海力士已决定明年大扩产、采用最先进的10nm等级第五代(1b)技术，多数新增产能将用来生产HBM3E，SK 海力士副会长兼联席 CEO 朴正浩表示，HBM芯片出货量预计到 2030 年将达到每年 1 亿颗。上游设备供应商充分受益于HBM扩产周期

4、估值测算：
（1）公司传统业务受益制造业复苏，预计公司23年归母利润1.73e
（2）存储芯片测试机国内市场空间2025年达到30亿规模，参考长川科技、华峰测控毛利率，预估行业毛利润21-24亿，净利润有望15亿左右，有望支撑1千亿市值，长川、华峰（23年动态PE大于60），假设苏州芯测取得30%份额，加上海外则有望获得10亿左右收入、5亿左右利润；考虑苏州芯测有望受益于海力士HBM扩产周期，实际利润弹性更大！参股芯测这部分股权价值至少近百亿

目前亚威股份45.8亿市值，25x PE，当前市值仅包含传统主业市值，考虑苏州芯测股权价值，市值空间150亿以上，HBM产业链稀缺设备龙头，建议重视！


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