风华高科,绝代风华
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MLCC价格从1元涨到9元 国巨价格再度暴涨20%-30% 风华高科成抗外英雄2017-11-16 18:56手机/三星据手机报在线长期观察,MLCC缺货涨价已经不止两三个月,从去年年底,尤其是今年年中以后,缺货涨价的情况变得更加恶劣,此前据台系国巨、华新科等厂商认为缺货涨价会到年底为止,但是从近期台系厂商的言论来看,恐怕将会继续延迟到明年上半年。
前不久,手机报在线走访三星电机,据三星电机对笔者表示,近期有40多家客户找上门要货,甚至开出两倍的价格,但是由于货源紧缺,所以不一定能够拿的到产品,近期,关于MLCC价格上涨的消息再度传出!
日前,据国巨电子发布涨价通知,通知中表示,由于多项原材料以及人工成本持续攀升,加上NOP MLCC需求持续旺盛,供需缺口日益扩大,不得已之下,其将从12月1日针对全体需求15%的全系NOP MLCC延长交货期并调涨价格,交货由原标准交期1到3个月延长到6个月,价格调涨幅度为20%至30%甚至更高,视实际品项而定!据国巨法人指出,NPO MLCC 原本单颗的成本约新台币 1 元,但是现在已经涨到接近 9 元。
MLCC缺货涨价 NOP MLCC价格从1元涨到近9元
近期,据手机报在线走访三星电机了解到,目前三星电机产能同样存在不足的情况,其产线利用率已经达到了100%,更是有40多家客户上门要货,甚至有些ODM/OEM以2倍的价格不一定能够拿得到产品!
从消费类电子市场MLCC来看,主要产能在日系、韩系以及台系厂商中,但是随着日系厂商逐渐停产,将市场重心转移到汽车市场,导致市场供给暂时跟不上,这对于韩系和台系厂商而言无疑是个很大的机会。不过,据手机报在线得知,目前苹果的MLCC主要是三星电机和村田提供,尤其是今年的新机,其单部手机对MLCC的需求量提高到了1000多颗,比之前的iPhone要多20%以上!
在全球MLCC缺货涨价之际,据供应链人员透露,国内一些厂商纷纷找三星电机要货,其中很重要的一个原因在于台系厂商诸如国巨等产品的品质不稳定!如村田的交货期目前更是拉长到了52周,而国巨电子目前的交货期已经延长到了6个月!
从市场涨价节奏来看,在过去的5个月时间中,国巨已经发布三次通知涨价,这次是第四次,而在10月初,三环集团也发布通知,据其表示:“自2016年下半年以来,由于原辅材料价格的持续上涨,公司运营成本及人力成本不断增加,导致产品已处于亏损状态,另外MLCC市场需求持续旺盛,供需缺口不断扩大,为维持公司的正常经营,将根据市场供需实际情况,定于2017年10月9日起对产品价格调整及延长交期,价格调涨幅度在15%以上,交期由1个月延长至4个月。”
而从国巨涨价过程来看,国巨在今年4月宣布调高0603以上尺寸MLCC及晶片电阻产品售价,MLCC调幅约8-10%,晶片电阻涨幅约5%;6月底又进行第二波调涨,平均涨幅高达15-30%,9月又针对手机用量较多的MLCC 进行调涨,平均涨幅约 15-30%。而这一次则是调高NOP MLCC,涨幅达到了20%-30%!其原本单颗价格只有1元新台币,目前更是涨到了近9元!
从MLCC缺货涨价的源头来看,其中很重要的一个原因在于日系厂商的停产,将产能转移到车载市场,据手机报在线了解到,目前包括三星电机在内的厂商有可能都在做认证,而在车载市场元器件的认证周期相对较长,如传感器,此前据国内一家传感器厂商向笔者表示,其认证花费了2-3年时间,而在该市场也有一个好处,那就是成为供应商以后通常较为稳定,在车载MLCC市场同样如此!
从当前全球MLCC供应商来看,日系厂商均在加大力度布局车载市场,而从三星电机来看,当前其作为全球最大消费类电子市场MLCC供应商,据称其也在布局该市场,不过,暂且不知其是否认证通过。此外,对于消费类电子上市场,是否有扩充产能的计划,三星电机也表示处于观望中!
从台系厂商来看,国巨所谓的特殊品项约占MLCC产品的两成,以MLCC占公司营收45%计算,大约是整体营收的10%产品都会调涨,将可使MLCC的产品毛利率提升三至六个百分点。MLCC供应商表示,目前MLCC缺口确实很严重,无论有没有调涨价格,各个品项都还是要跟客户讨论交期,即使客户同意最长的交期,其实也不见得有货可交。
而在产能布局上,据国巨表示,规划扩充芯片电阻和MLCC等主要产品,今年可望陆续完成。其还表示,包括华为、OPPO和vivo等中国大陆品牌手机对被动元件拉货力道持稳,加上日系厂商转布局高阶被动元件产品,转单效应显现,有助国巨上半年营运表现。
那么,MLCC缺货涨价的原因到底有哪些呢?据手机报在线了解到,其背后的原因主要有以下多方面:
其一,从MLCC产品自身来看的话,主要由于其上游原材料的上涨,导致其相应的成本有所提高,这点不仅仅体现在MLCC产品方面,据手机报在线了解到,在手机市场,还有很多产品均由于上游原材料的上涨导致成本提高,从而使得产品售价上涨,如PCB、包装纸盒等!
其二,从产能计划来看,在过去的几年中,MLCC一直处于低迷期,而手机市场作为MLCC主战场之一,在过去的多年中,手机市场的出货量一直在增长,但是对于MLCC的需求增长并不是很强劲,所以过去的几年中,全球的MLCC扩充计划并不是很积极!
其三,手机高端化带来的变化,不过从目前来看,随着智能手机不断走向高端化,单部手机对MLCC的需求量提高了很多,当然,对于MLCC的品质和性能也提高了很多!如上文提及的iPhone 8,其单部手机对MLCC的需求量达到了1000多颗!而从国内如华为、OPPO、vivo来看,均在走向高端化!
其四,也是最为主要的原因,在上述三点的基础上,汽车市场在近两年得到了快速的发展,从国内市场来看,尤其是在系能源汽车方面,受到国家政策的影响,使得众多企业纷纷赶上这一波红利!如日系厂商TDK的停产,其向车载市场转型,导致全球的产能出现看一些空白!
市场恶意炒作?谁将成最大受益者?
在手机行业,供应链缺货涨价已经为常态,以2016年为例,缺货涨价最为厉害的当属联发科的处理器以及存储芯片,到了今年存储芯片同样一直在叫喊着缺货涨价!纵观手机供应链产品缺货涨价,其背后的原因有多方面,也可以划分为两大类:其一是市场的自我调节所导致,其二则是人为炒货因素所导致!而第二点往往是建立在第一点的基础上!
从缺货的产品来看,以MLCC、存储、PCB板原材料等来看,可以发现,这些行业均处于两极分化趋势十分严重的情况,即市场主要产能均掌控在几家巨头企业手中,如MLCC,一旦巨头企业产品线发生更改,将会引发巨大的市场效应,此轮缺货危机正是以此为基石;再如存储芯片,长期以来存储芯片主要为三星、海力士、美光等少数企业所掌控,且作为智能手机等终端产品核心配件,可以说市场的调节能力完全掌控在这几家企业手中!
再如PCB板,其与MLCC一样,巨头企业产品线的调整,导致消费类电子市场缺货涨价,且无论是MLCC以及PCB原材料市场,其此前很长一段时间均处于发展不景气状态,随着如汽车等新市场的爆发,一方面原有产能紧缺,另一方面产品线转移,从而使得原有的消费类电子市场缺货涨价!
而从手机市场来看,手机市场变化太快,近些年一直在快速洗牌,不管是芯片厂商还是分销商、代理商,由于市场的不稳定性以及恶性竞争,导致他们之前都不敢生产太多或囤太多芯片,而市场需求的上涨让其措手不及,因此纷纷囤货!更因为原厂的产能受限,从而进一步引发市场恐慌囤货涨价!
而从此次的MLCC来看,到底谁将成为最大的受益者?前文已经讲过三星电机,其作为消费类电子市场MLCC主要提供者,上个月曾对笔者表示,40多家客户上门以2倍的价格要货,却不一定拿的到产品,而其中很重要的一个原因,在对方看来,台湾厂商产品性能不稳定!
其次,再来看看台湾的MLCC厂商国巨电子、华新科以及禾伸堂、奇力新等!台湾厂商是呼吁“MLCC缺货涨价”最厉害的一波,从去年年底至今一直如此,如国巨电子更是四次涨价,但是从营收来看,其真正开始大涨是从今年7-8月份开始,据手机报在线查询得知,不仅仅是国巨电子,包括其余厂商营收的大涨几乎都是从7-8月份开始!
前不久,手机报在线走访三星电机,据三星电机对笔者表示,近期有40多家客户找上门要货,甚至开出两倍的价格,但是由于货源紧缺,所以不一定能够拿的到产品,近期,关于MLCC价格上涨的消息再度传出!
日前,据国巨电子发布涨价通知,通知中表示,由于多项原材料以及人工成本持续攀升,加上NOP MLCC需求持续旺盛,供需缺口日益扩大,不得已之下,其将从12月1日针对全体需求15%的全系NOP MLCC延长交货期并调涨价格,交货由原标准交期1到3个月延长到6个月,价格调涨幅度为20%至30%甚至更高,视实际品项而定!据国巨法人指出,NPO MLCC 原本单颗的成本约新台币 1 元,但是现在已经涨到接近 9 元。
MLCC缺货涨价 NOP MLCC价格从1元涨到近9元
近期,据手机报在线走访三星电机了解到,目前三星电机产能同样存在不足的情况,其产线利用率已经达到了100%,更是有40多家客户上门要货,甚至有些ODM/OEM以2倍的价格不一定能够拿得到产品!
从消费类电子市场MLCC来看,主要产能在日系、韩系以及台系厂商中,但是随着日系厂商逐渐停产,将市场重心转移到汽车市场,导致市场供给暂时跟不上,这对于韩系和台系厂商而言无疑是个很大的机会。不过,据手机报在线得知,目前苹果的MLCC主要是三星电机和村田提供,尤其是今年的新机,其单部手机对MLCC的需求量提高到了1000多颗,比之前的iPhone要多20%以上!
在全球MLCC缺货涨价之际,据供应链人员透露,国内一些厂商纷纷找三星电机要货,其中很重要的一个原因在于台系厂商诸如国巨等产品的品质不稳定!如村田的交货期目前更是拉长到了52周,而国巨电子目前的交货期已经延长到了6个月!
从市场涨价节奏来看,在过去的5个月时间中,国巨已经发布三次通知涨价,这次是第四次,而在10月初,三环集团也发布通知,据其表示:“自2016年下半年以来,由于原辅材料价格的持续上涨,公司运营成本及人力成本不断增加,导致产品已处于亏损状态,另外MLCC市场需求持续旺盛,供需缺口不断扩大,为维持公司的正常经营,将根据市场供需实际情况,定于2017年10月9日起对产品价格调整及延长交期,价格调涨幅度在15%以上,交期由1个月延长至4个月。”
而从国巨涨价过程来看,国巨在今年4月宣布调高0603以上尺寸MLCC及晶片电阻产品售价,MLCC调幅约8-10%,晶片电阻涨幅约5%;6月底又进行第二波调涨,平均涨幅高达15-30%,9月又针对手机用量较多的MLCC 进行调涨,平均涨幅约 15-30%。而这一次则是调高NOP MLCC,涨幅达到了20%-30%!其原本单颗价格只有1元新台币,目前更是涨到了近9元!
从MLCC缺货涨价的源头来看,其中很重要的一个原因在于日系厂商的停产,将产能转移到车载市场,据手机报在线了解到,目前包括三星电机在内的厂商有可能都在做认证,而在车载市场元器件的认证周期相对较长,如传感器,此前据国内一家传感器厂商向笔者表示,其认证花费了2-3年时间,而在该市场也有一个好处,那就是成为供应商以后通常较为稳定,在车载MLCC市场同样如此!
从当前全球MLCC供应商来看,日系厂商均在加大力度布局车载市场,而从三星电机来看,当前其作为全球最大消费类电子市场MLCC供应商,据称其也在布局该市场,不过,暂且不知其是否认证通过。此外,对于消费类电子上市场,是否有扩充产能的计划,三星电机也表示处于观望中!
从台系厂商来看,国巨所谓的特殊品项约占MLCC产品的两成,以MLCC占公司营收45%计算,大约是整体营收的10%产品都会调涨,将可使MLCC的产品毛利率提升三至六个百分点。MLCC供应商表示,目前MLCC缺口确实很严重,无论有没有调涨价格,各个品项都还是要跟客户讨论交期,即使客户同意最长的交期,其实也不见得有货可交。
而在产能布局上,据国巨表示,规划扩充芯片电阻和MLCC等主要产品,今年可望陆续完成。其还表示,包括华为、OPPO和vivo等中国大陆品牌手机对被动元件拉货力道持稳,加上日系厂商转布局高阶被动元件产品,转单效应显现,有助国巨上半年营运表现。
那么,MLCC缺货涨价的原因到底有哪些呢?据手机报在线了解到,其背后的原因主要有以下多方面:
其一,从MLCC产品自身来看的话,主要由于其上游原材料的上涨,导致其相应的成本有所提高,这点不仅仅体现在MLCC产品方面,据手机报在线了解到,在手机市场,还有很多产品均由于上游原材料的上涨导致成本提高,从而使得产品售价上涨,如PCB、包装纸盒等!
其二,从产能计划来看,在过去的几年中,MLCC一直处于低迷期,而手机市场作为MLCC主战场之一,在过去的多年中,手机市场的出货量一直在增长,但是对于MLCC的需求增长并不是很强劲,所以过去的几年中,全球的MLCC扩充计划并不是很积极!
其三,手机高端化带来的变化,不过从目前来看,随着智能手机不断走向高端化,单部手机对MLCC的需求量提高了很多,当然,对于MLCC的品质和性能也提高了很多!如上文提及的iPhone 8,其单部手机对MLCC的需求量达到了1000多颗!而从国内如华为、OPPO、vivo来看,均在走向高端化!
其四,也是最为主要的原因,在上述三点的基础上,汽车市场在近两年得到了快速的发展,从国内市场来看,尤其是在系能源汽车方面,受到国家政策的影响,使得众多企业纷纷赶上这一波红利!如日系厂商TDK的停产,其向车载市场转型,导致全球的产能出现看一些空白!
市场恶意炒作?谁将成最大受益者?
在手机行业,供应链缺货涨价已经为常态,以2016年为例,缺货涨价最为厉害的当属联发科的处理器以及存储芯片,到了今年存储芯片同样一直在叫喊着缺货涨价!纵观手机供应链产品缺货涨价,其背后的原因有多方面,也可以划分为两大类:其一是市场的自我调节所导致,其二则是人为炒货因素所导致!而第二点往往是建立在第一点的基础上!
从缺货的产品来看,以MLCC、存储、PCB板原材料等来看,可以发现,这些行业均处于两极分化趋势十分严重的情况,即市场主要产能均掌控在几家巨头企业手中,如MLCC,一旦巨头企业产品线发生更改,将会引发巨大的市场效应,此轮缺货危机正是以此为基石;再如存储芯片,长期以来存储芯片主要为三星、海力士、美光等少数企业所掌控,且作为智能手机等终端产品核心配件,可以说市场的调节能力完全掌控在这几家企业手中!
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其次,再来看看台湾的MLCC厂商国巨电子、华新科以及禾伸堂、奇力新等!台湾厂商是呼吁“MLCC缺货涨价”最厉害的一波,从去年年底至今一直如此,如国巨电子更是四次涨价,但是从营收来看,其真正开始大涨是从今年7-8月份开始,据手机报在线查询得知,不仅仅是国巨电子,包括其余厂商营收的大涨几乎都是从7-8月份开始!
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聯合新聞MLCC缺貨市場再吹起漲價風,助族群股價再攀高,國巨盤中股價再創歷史新高,華新科續創17年多來波段高點
只有在没有涨起来时推荐才有意义,真正的起爆点很难把握。而且只有在没有起爆时切入,关注,方知后市的高潮能有多高多久,近段时间很难有大牛股出现,大盘震荡,个股有的是横向整理,多数是下跌三法,少数个股是上升三法,总之是个股很重要,跌的是大概率,东一榔头西一棒子还不如切入牛股,紧紧跟随,能T就T,风华应该会横向换手整理,向下较难。
[引用原文已无法访问]
[引用原文已无法访问]
2017年MLCC价格经历数波调涨,大尺寸MLCC自去年底缺货至今,小尺寸MLCC也从今年下半年开始缺货。虽然日系厂商明确表示不会涨价,但韩系厂商、台湾厂商及大陆厂商均涨势明显,其中国巨四次涨价,华新科、达方、风华高科、三环也不同程度调价,据悉国巨甚至采用竞标拍卖的方式向客户供应产品。
最新消息显示,村田的代理商湘海从今年11月开始代OPPO、vivo以及金立等客户与村田商讨2018年配额,经协商,村田计划给予前述客户80%左右配额。
该消息称,预计2018年将会出现较2017年更为严峻的MLCC缺货形势,并且MLCC价格将保持高位波动,在2018年继续推高。悲观估计,本次缺货状态将持续到2020年左右,且2018年交货形势比今年更为严峻;乐观估计本次缺货状态将维持一年半左右。
11月初,风华高科在互动平台上回答投资者提问时表示,MLCC的供货仍将持续紧张;达方董事长苏开建早前亦表示,目前MLCC供应持续吃紧,整体交期3-6个月,供需状况将持续到2018年上半年;但如今看来,这轮缺货涨价浪潮恐怕比意料中的更严重。
市场需求增加及日韩MLCC大厂的产品策略变动,是造成今年MLCC涨价缺货的主要原因:
智能手机MLCC的需求旺盛.今年以来,华为、OPPO和vivo开始专注于做中高端机型,中高端机型MLCC的用量较低端机型多;PC方面更改了方案,现行方案增加了对MLCC的用量;lOT持续放量,增大了对MLCC的需求量;汽车电子对MLCC的需求增加;苹果手机采用“超常规”MLCC,占用了较多产能,且与村田已签订长期合作协议;日系龙头厂商TDK谋求转型,2016年下半年退出中低端MLCC市场,造成了较多产品型号、订单的产能缺口;韩系龙头厂商三星电机于2016年下半年开始全面加强品质管理,改变了其之前低价争夺市场的策略。在长期供需保持稳定增长、维持平衡的状态下,一旦供给端出现缩量,供需平衡的状态就会被严重打破并激起市场的紧张情绪,市场恐慌加剧供不应求的状况,再加上市场需求的持续旺盛,导致MLCC今明两年的供应缺货形势持续上升。
为了缓解供应缺口,截止2017年11月,诸多MLCC厂宣布了扩产计划,包括三星电机、太阳诱电、国巨、风华高科、宇阳等等,但是扩建的产能除了国巨有望在明年第一季度开出外,其他几家都需到明年下半年甚至更久,对于近期及明年的缺货并起不到明显的缓解作用。
另外,几家MLCC大厂可供建厂的地产也有限,扩建的产能也十分有限。据悉,村田计划于2018年增加其主推的小尺寸、大容量产品产量,在保证去年供应量的同时减少了极个别产品产量,同时停止供应小部分产品,影响村田实现扩产的因素正是缺少熟练工人以及建厂土地。
库存方面,分销商库存与去年同期基本持平;湘海电子库存规模一般能满足客户1-1.5个月的需求,OPPO、vivo等大客户供应方面的库存可以维持到2018年1月左右;下游炒货厂商的库存较去年偏高,但市场占比较小,不影响整体供需。
目前,MLCC产业尚未进入爆发期,产能产量都尚无较大幅度的提升,在如汽车电子、5G等更多领域都存在较大发展空间,市场前景广阔,未来供应链及分销商还将面临更大的机遇和挑战。
儘管市场对国巨于11月15日针对通讯、工业及电源供应器用(NPO MLCC)MLCC发出第4季度涨价通知,且调涨报价幅度高达20%到30%持保留态度,但国巨股价挟涨价题材连番大涨,不仅站上300元关卡,亦在今天逆势走高,续创上市新天价。
国巨股价连番大涨,让华新科近日亦展开落后补涨行情,华新科今天盘中股价强攻涨停板,创下逾17年来新高价,华新集团旗下、MLCC上游介电粉末的信昌电亦联袂走高,创下2010年9月以来新高。
国巨10月合併营收为30.33亿元,月增1.06%,年增26.39%,创下单月歷史新高,累计1到10月合併营收为256.4亿元,年成长3.27%,在国巨正式宣布调高价格后,不仅有机会让第4季营收超越第3季,获利亦可望因產品组合优化,创下单季歷史新高。
董秘您好,请问贵司MLCC产品是否有应用于汽车电子,是否已经送样?如有的话请问具体是哪些汽车整车厂商? 风华高科:
感谢您的关注!公司有部分产品已应用于汽车电子。(来自 互动易) 答复时间 2017-06-29 17:31:00
在市场上,当前积层陶瓷电容器(MLCC)供应不足,部分产品还将延续缺货到2018年。
MLCC供不应求,村田投新厂2019年Q2量产 报导指出,村田制作所新的MLCC厂房预计将设置在日本冈山县濑户内市,预计2018年第4季完成。目前,村田制作所已有一座MLCC生产工厂。随着市场需求增加,产能已不能满足需求。村田制作所计划未来藉由新工厂,透过添加矿物冶金粉末材料的技术,生产有超强导电性的MLCC产品。
MLCC可透过转移储存于电子产品的电能到其他电子产品的零组件,用以驱动电子产品运作,目前是电子产品不可或缺的零组件。由于智能手机的需求增加,加上汽车电子产品的用量也大幅提升,因此MLCC面临产能供不应求的情况。
日本村田制作所MLCC的全球市场份额高达40%,加上村田制作所与另一家主要供货商SEMCO业务整合,全球份额更高达60%以上。但因MLCC的生产仅限全球几个地方,产能增加不易,所以造成市场供不应求,也使MLCC获利持续提升。
为了解决供需失衡的情况,村田制作所决定建造新工厂以供应全球MLCC需求。预计新厂2018年第4季完成后,将于2019年第2季初投入量产。整体看来,MLCC缺货的情况至2018年底前都不会有大幅改善。
被动组件产业经历数次从紧缺到过剩的循环周期,在饱尝教训后,这两年产业界有志一同谨慎扩产,造就积层陶瓷电容(MLCC)、铝质电解电容、钽质电容三大产品紧缺超过一年,明年缺货态势可望不变。
持续超过三季的缺货,已驱动这几年一路走跌的售价开始跌深反弹,缺货最严重的MLCC于今年第2季起由台厂率先发动涨价攻势,并吸引韩厂跟进。